Trailing Stop ¿Qué es y cómo funciona?

Cada vez que nos referimos a la adecuada gestión del riesgo, hacemos referencia, también, a las paradas de pérdidas o Stop-Loss. Una herramienta de máxima utilidad para los traders en los mercados financieros. Hermanada con estos “seguros” frente a las pérdidas, existe una herramienta algo más sofisticada y muy útil. Se trata de la orden de trailing stop. Similar a las paradas de pérdidas tradicionales, pero con una mayor flexibilidad para las operaciones del trader.

El trailing stop es un tipo de orden que los traders de corto plazo utilizan mucho, sobre todo, cuando han detectado una tendencia que podría desarrollarse con fuerza, pero que exige tomar precauciones. La mayoría de las plataformas de trading más populares permiten el uso de este tipo de órdenes.

En este artículo de Club de Capitales conoceremos en profundidad qué es una orden de trailing stop, cómo funciona en la práctica y cuáles son las ventajas y desventajas de utilizarla.

¿Qué es el trailing stop?

El trailing stop es una herramienta para los operadores de los mercados financieros. Permite a los traders asegurar ganancias y ponerles un límite a las pérdidas. En lenguaje vulgar, podríamos decir que el trailing stop es una combinación de stop-loss y take-profit.

Para comprender su funcionamiento, es importante entender su definición y concepto, así como su aplicación práctica en los mercados financieros.

Definición y concepto del trailing stop

El trailing stop es un tipo de orden que permite a los operadores automatizar la gestión de riesgos al ajustar de forma automática los niveles de Stop-Loss en función de la evolución del precio. Básicamente, se trata de un Stop-Loss dinámico que sigue al alza el precio si la operación es rentable, pero se mantiene firme si el mercado toma una dirección desfavorable.

En otras palabras, el trailing stop es una forma de asegurar ganancias, ya que se mueve en la misma dirección que el mercado, pero siempre manteniendo un margen de seguridad para evitar pérdidas significativas.

Funcionamiento del trailing stop en el trading

Para poner en funcionamiento el trailing stop es necesario definir algunas tareas de forma anticipada. Vemos este sencillo paso a paso:

Establecimiento de la orden: Primero, el trader coloca una orden de trailing stop en su plataforma de trading. Esta orden incluye dos componentes clave:
- Precio de activación (o nivel inicial): Es el precio al cual se activará la orden de trailing stop. Cuando el activo alcanza este precio, la orden se convierte en una orden de mercado o limitada, dependiendo de cómo se haya configurado.
- Valor de deslizamiento (o distancia de arrastre): Este valor se establece en términos de puntos o porcentaje y determina cuánto debe moverse el precio en la dirección favorable antes de que la orden de trailing stop se ajuste automáticamente. Por ejemplo, si configuras un valor de deslizamiento del 2%, la orden se ajustará cuando el precio se mueva un 2% a su favor desde el precio de activación.
Funcionamiento en la dirección favorable: Una vez que la posición se abre y el precio se mueve a su favor, la orden de trailing stop sigue al precio del activo a una distancia fija o un porcentaje establecido. Si el precio se mueve en la dirección opuesta, la orden permanece inmóvil.
Ajuste automático: Si el precio del activo se mueve a su favor y alcanza el valor de deslizamiento establecido, la orden de trailing stop se ajusta automáticamente. Esto significa que el precio de activación se ajusta al precio actual, manteniendo la misma distancia de deslizamiento.
Protección de ganancias: La orden de trailing stop sigue al precio del activo a medida que sube. Ahora bien, si el precio empieza a caer y alcanza el precio de activación ajustado, se convierte en una orden de mercado o limitada para cerrar la posición. Esto permite al trader asegurar las ganancias obtenidas hasta ese momento.

Ventajas y desventajas del trailing stop

Las órdenes de trailing stop ofrecen ventajas que redundan en beneficios para los traders que las utilizan. Sin embargo, tienen algunas desventajas que usted debe conocer antes de utilizarlas en sus estrategias de trading.

El trailing stop es parte de su gestión de riesgos

Sin dudas, una de las ventajas más destacada de una orden de trailing stop es su rol en la gestión del riesgo. Este tipo de órdenes le permite proteger ganancias cuando su posición se encuentra en una senda a su favor.

Si el mercado, de repente, se vuelve en contra de su posición, la orden de trailing stop se activará al llegar al precio que usted ha definido. Aquí, esta orden está actuando como una stop-loss, protegiéndolo de las pérdidas.

Aprovechamiento de las tendencias

En un artículo anterior de Club de Capitales hablamos de los patrones de trading. Una herramienta gráfica que nos permite pronosticar la reversión o la continuidad de una tendencia. Ahora, con el trailing stop, usted podrá aprovechar al máximo las tendencias del mercado.

No importa si usted tiene abierta una posición larga en una tendencia alcista o una corta para aprovechar la baja. Si la tendencia se revierte de manera inesperada, la orden se activará de acuerdo con las directivas que usted le dé.

Un recurso flexible y que pone límites a las emociones

Este tipo de órdenes son aplicables a la mayoría de las estrategias de trading. Se adaptan perfectamente a las directivas que usted les programa para su ejecución. Gracias a que el trailing stop es personalizable, usted podrá definir el porcentaje con el que se activará cuando el mercado comience a moverse en su contra.

Las órdenes de trailing stop también juegan un papel destacado limitando la influencia del factor emocional en su trading. Por medio de este recurso, usted puede tener la tranquilidad de que sus posiciones se mueven acompañadas por un “seguro de protección”. Esto, contribuye a reducir el estrés.

Desventajas en el uso del trailing stop

Una de las grandes desventajas en el uso del trailing stop es la posible activación prematura. En general, se trata de un error de los traders principiantes. Se coloca la orden de trailing stop muy cerca de la posición – hablamos siempre de porcentajes o pips fijos -. Esto puede resultar inconveniente en momentos de alta volatilidad. Una activación temprana lo saca de la posición, perdiéndose buenas oportunidades de beneficios.

El caso contrario, como desventaja, también es cierto. Si la distancia de deslizamiento entre su posición y el trailing stop es muy amplia, podría incurrir en grandes pérdidas.

Por último, una desventaja poco frecuente, pero real, es la dependencia de la tecnología. Una falla en las comunicaciones de la plataforma de trading o mala conectividad podría evitar la activación de la orden.

Diferencia entre trailing stop y Stop Loss

A pesar de que hemos mencionado que el trailing stop tiene ciertas semejanzas con las órdenes de stop-loss, la realidad es que difieren bastante. Veamos cuáles son las principales diferencias entre estas dos órdenes que nos ayudan a gestionar el riesgo en nuestro trading.

Orden de Stop-Loss

Funcionamiento: Una orden de stop-loss es una orden que se coloca para cerrar una posición abierta cuando el precio del activo alcanza un nivel predeterminado (precio de stop-loss). Una vez que el precio del activo alcanza o cae por debajo de este nivel, la orden se convierte en una orden de mercado o limitada y se ejecuta al próximo precio disponible.
Fijación de precio: El precio de stop-loss se establece en un nivel específico que se encuentra por debajo del precio actual de la posición larga (compra) o por encima del precio actual de la posición corta (venta).
Protección estática: Una vez que se coloca una orden de stop-loss, su precio objetivo no cambia automáticamente. Permanece fijo hasta que se cancele manualmente o se ejecuta cuando el precio llega a ese nivel.

Orden de trailing stop:

Funcionamiento: Una orden de trailing stop es una orden que se ajusta automáticamente en función del movimiento del precio del activo en la dirección favorable al trader. La orden de trailing stop sigue al precio a una distancia específica (valor de deslizamiento). Este, se ajusta a medida que el precio sube (en posiciones largas) o baja (en posiciones cortas).
Fijación de precio: Se establece un precio de activación (nivel inicial) para la orden de trailing stop, pero en lugar de fijar un precio objetivo, se establece un valor de deslizamiento (porcentaje o puntos) que determina cuánto debe moverse el precio en la dirección favorable antes de que la orden se ajuste automáticamente.
Protección dinámica: La principal diferencia es que la orden de trailing stop se ajusta automáticamente a medida que el precio se mueve en la dirección favorable, lo que permite proteger las ganancias a medida que el mercado avanza. Si el precio se mueve en la dirección opuesta, la orden permanece inmóvil hasta que se alcance el precio de activación ajustado.

Las ventajas y limitaciones del Stop Loss comparado con el trailing stop

El trailing stop, a diferencia del Stop Loss, se ajusta automáticamente siguiendo el movimiento del precio del activo. Esto permite asegurar ganancias a medida que el mercado avanza a favor del operador.
El trailing stop es una herramienta más flexible y adaptable. Su ajuste dinámico se basa en un porcentaje o un número de pips específico definido por el operador. Esto permite que el stop se proteja gradualmente y se adapte a las fluctuaciones del mercado.
A diferencia del Stop Loss, el trailing stop permite obtener beneficios adicionales en una operación si el mercado se mueve a favor del operador. Esto brinda la oportunidad de capitalizar mejor las tendencias alcistas y maximizar las ganancias potenciales.
Es importante mencionar que, al utilizar un trailing stop, el operador también debe ser consciente de los riesgos asociados. A medida que el stop se ajusta automáticamente, existe la posibilidad de que se active prematuramente y se pierda la oportunidad de obtener mayores ganancias si el mercado experimenta pequeñas correcciones antes de continuar en la dirección prevista.

Cómo utilizar eficazmente el trailing stop

El trailing stop es una herramienta fundamental en el trading para minimizar pérdidas y asegurar ganancias. A continuación, te presentamos las mejores prácticas para utilizar eficazmente el trailing stop y maximizar tus beneficios en tus operaciones:

Establecimiento del nivel de trailing

Al utilizar el trailing stop, es esencial establecer el nivel de trailing adecuado para cada operación. Esto implica determinar la distancia mínima que el precio debe moverse a tu favor antes de que la orden de stop se ajuste automáticamente. La elección del nivel de trailing depende de tu tolerancia al riesgo y de la volatilidad del instrumento financiero en el que estás operando.

Estrategias para maximizar los beneficios del trailing stop

Existen diferentes estrategias que puedes emplear para maximizar los beneficios del trailing stop:

Seguimiento de tendencias: Utilice el trailing stop para proteger sus posibles ganancias mientras la tendencia se mantenga a su favor. A medida que el precio suba, el stop se ajustará automáticamente, asegurando beneficios en caso de una reversión.
Gestión de la volatilidad: Ajuste el nivel de trailing en función de la volatilidad del mercado. Un ajuste más amplio puede ser adecuado para instrumentos volátiles. En cambio, un ajuste más estrecho puede ser preferible en mercados más estables.
Combine el trailing stop con otras herramientas: Utilice el trailing stop junto con indicadores técnicos o análisis fundamental para mejorar tu estrategia de trading. Esto le permitirá tomar decisiones más informadas sobre cuándo ajustar el stop y tomar beneficios.

Ejemplos prácticos de aplicación del trailing stop

Veamos algunos ejemplos prácticos para comprender mejor cómo se aplica el trailing stop:

Imagine que ha abierto una posición larga en Forex. Establece un trailing stop del 2% y el precio comienza a subir a su favor. A medida que el precio aumenta, el stop se ajustará automáticamente cada vez que el precio se mueva en su dirección. Si el precio se revierte y cae más del 2%, el stop se activará y cerrará la posición, asegurando así sus ganancias.
En otro escenario, usted abre una posición corta en el mercado de acciones. Establece un trailing stop del 1.5% y el precio comienza a caer. A medida que el precio disminuye, el stop se ajustará automáticamente y se acercará al precio actual. Si el precio se revierte y sube más del 1.5%, el stop se activará y cerrará la posición, limitando así sus pérdidas.

Recuerde que el trailing stop le brinda flexibilidad y adaptabilidad en sus operaciones, permitiéndole maximizar sus beneficios y limitar sus pérdidas mientras el mercado se mueve a su favor.

Trailing stop en MetaTrader 4

MetaTrader 4, la plataforma de trading desarrollada por MetaQuotes, es una de las más populares entre traders e inversores. La mayoría de los brókers la ofrecen a sus clientes por su facilidad de uso, versatilidad y aplicación a diferentes mercados e instrumentos financieros.

Esta plataforma no es la única que brinda la posibilidad de operar con órdenes de trailing stop. Pero, debido a su amplio uso, nos referiremos a ella. Si usted opera con otras plataformas, busque los tutoriales correspondientes e investigue el uso de este recurso indispensable.

MetaTrader 4 y sus funciones relacionadas con el trailing stop

MetaTrader 4, también conocida como MT4, es una plataforma de trading ampliamente reconocida y utilizada en la industria. Ofrece una amplia variedad de funciones y herramientas que facilitan la implementación del trailing stop de manera efectiva.

Entre las características principales de MetaTrader 4 se encuentran:

Interfaz intuitiva y fácil de usar, que permite a los traders gestionar sus operaciones de forma eficiente.
Acceso a una amplia gama de instrumentos financieros, como Forex, materias primas, índices, acciones, ETFs, bonos y criptomonedas.
Disponibilidad de gráficos en tiempo real y herramientas de análisis técnico para realizar un seguimiento preciso de los movimientos del mercado.
Capacidad de personalizar indicadores y ejecutar estrategias automatizadas a través del uso de Asesores Expertos (EAs).
Función de prueba y optimización de estrategias a través de la cuenta demo de inversión.

Estas características hacen de MetaTrader 4 una opción sólida para operar con trailing stop, brindando a los traders las herramientas necesarias para proteger sus ganancias y gestionar de manera efectiva sus operaciones.

Consejos y recomendaciones para un uso seguro del trailing stop

A continuación, se presentan algunos consejos y recomendaciones para utilizar el trailing stop de manera segura y efectiva en tus operaciones de trading.

Gestión adecuada del riesgo en las operaciones

Es fundamental contar con una estrategia de gestión del riesgo sólida al utilizar el trailing stop. Esto implica establecer límites para la cantidad de capital que estás dispuesto a arriesgar en cada operación y respetarlos en todo momento. Además, es importante diversificar tus inversiones y no concentrar todo tu capital en una sola operación.

Consideraciones para tener en cuenta

Antes de colocar un trailing stop, es esencial tener en cuenta ciertos factores. Primero, es importante entender la volatilidad y el comportamiento del activo en el que estás operando. Además, debes considerar el marco de tiempo de tu operación y ajustar el nivel de trailing en consecuencia.

También es recomendable realizar un análisis técnico y fundamental antes de establecer el trailing stop. Esto, le permitirá tomar decisiones informadas sobre los niveles de stop loss y trailing adecuados.

Formación y educación financieras para utilizar el trailing stop de manera óptima

Todas las herramientas y recursos que se nos ofrecen para nuestras operaciones de trading requieren un conocimiento previo. Incluso, la correcta interpretación de noticias y eventos para el análisis fundamental. En el análisis técnico, es clave conocer en profundidad cada mercado en que vamos a participar y sus particularidades. Lo mismo que todas las herramientas que tendrá disponible en su plataforma de trading. Todas ellas cuentan con área de educación que le permite acceder a tutoriales para el uso optimizado de los recursos.

Sin embargo, para ingresar, permanecer y transformarse en un trader exitoso, su mayor capital será una sólida formación. Desde hace más de 15 años, Club de Capitales capacita a todos aquellos que quieren convertirse en traders profesionales en los mercados financieros. Nuestros Cursos de Trading lo formarán en todos los secretos de esta profesión redituable. cada uno de nuestros programas de formación online están diseñados de acuerdo con su nivel actual de conocimiento del mercado. Contamos con programas para principiantes y avanzados que lo convertirán en un experto en Elliott Wave.

Preguntas frecuentes sobre esta herramienta

¿El trailing stop está disponible en todas las plataformas de trading?
No todas las plataformas ofrecen la función de trailing stop, pero es comúnmente utilizado en plataformas populares como MetaTrader 4 y MetaTrader 5.
¿Cómo se establece el nivel de trailing en el trailing stop?
El nivel de trailing se establece individualmente para cada operación. Se puede determinar en pips o porcentaje, dependiendo de la plataforma de trading utilizada.
¿El trailing stop se ejecuta automáticamente?
Sí, una vez activado, el trailing stop se ejecuta de manera automática en la plataforma de trading. Esta se activa cuando se alcanza el valor de deslizamiento que ha definido.

¿Cuál es la diferencia entre el trailing stop y el Stop Loss?
A diferencia del Stop Loss, que establece un nivel de pérdida fijo, el trailing stop se mueve con la variación de los precios y se ajusta automáticamente. Esto permite asegurar las ganancias a medida que el mercado evoluciona favorablemente.
¿Cuáles son las estrategias para maximizar los beneficios del trailing stop?
Algunas estrategias efectivas incluyen utilizar el trailing stop en combinación con otras herramientas de análisis técnico, establecer niveles de trailing adecuados según la volatilidad del mercado y seguir las tendencias del mercado para aprovechar al máximo las ganancias.
¿Es importante gestionar adecuadamente el riesgo al utilizar el trailing stop?
Sí, la gestión de riesgos es fundamental en cualquier operación de trading. Es importante establecer niveles de ganancias y pérdidas límite adecuados, y evitar arriesgar más de lo que se está dispuesto a perder.

Trailing Stop: ¿Qué es y cómo funciona este recurso para proteger su trading?